防范商品市场波动风险 多家银行收紧贵金属业务

面对市场形势变化,多家银行对贵金属业务规则进行调整,总体方向是进一步收紧。举措包括:调高业务风险等级;对无持仓客户进行解约、关闭相关业务功能;调整保证金比例及持仓上限;调整单笔交易起点等。

光大银行金融市场部宏观分析师周茂华认为,预计在贵金属和大宗商品行情明朗前,短期金融机构对此类业务将保持谨慎。银行收紧相关业务,有助于防范贵金属和大宗商品市场波动风险;同时,也一定程度向投资者提示市场风险,有助于落实投资者适当性管理义务;另外,也有助于防范潜在纠纷和监管问责风险,维护银行自身市场声誉。

去年末,因国际市场贵金属价格波动加剧,贵金属交易业务风险加大,多家银行暂停账户贵金属交易业务及代理上海黄金交易所个人贵金属交易业务客户签约开户。

今年以来,工商银行、农业银行、招商银行、兴业银行、浦发银行、北京农商行等相继发布贵金属业务调整公告,再度收紧相关业务。多家银行表示,调整主要是为了防范业务风险,更好地保护金融消费者权益。

东吴期货研报显示,“五一”假期后,贵金属延续震荡上涨态势。国际金价上涨3.51%至1831.24美元/盎司,国际银价大涨5.91%至27.45美元/盎司,金银取得11月份以来最大周涨幅。不过,欧美疫情逐步缓和可能会限制黄金的涨势。

工商银行明确表示,考虑到贵金属市场风险较大,未来将进一步从严限制账户贵金属业务,对于有账户贵金属持仓余额的客户,建议择机减少持仓,防控自身风险。

工商银行将账户贵金属产品的风险级别调整为第5级(R5),客户风险承受能力评估结果要求调整为进取型(C5);将停止提供账户贵金属定投交易方式及四种挂单功能;账户贵金属业务在电话银行渠道的全部功能及在营业网点柜面渠道的部分功能也将关闭;工行还将逐步对符合一定条件的无持仓客户关闭账户贵金属业务功能。

浦发银行将账户贵金属业务风险等级由原“R3中风险”调整为“R5高风险”,将对存量持仓量小于业务最小准入门槛的客户持仓集中平仓后进行解约;账户贵金属业务暂停开仓交易、存量贵金属定投计划暂停执行;调高代理上海黄金交易所个人贵金属业务中的合约保证金比例等。

周茂华说,近期部分银行收紧贵金属业务主要是还是出于防范潜在风险。一是防范市场风险,目前全球面临的是流动性泛滥,疫情防控形势复杂,经济与政策分化,年初以来市场波动加剧;二是防范监管风险,去年以来监管部门对金融机构加强投资者适当性管理的要求明显提升;三是防范市场声誉风险,银行根据市场环境变化,适度调升投资者风险评级,也有助于降低潜在投资业务纠纷和市场声誉风险。

“一些银行相继收紧贵金属业务,但并不意味着关闭这项业务,毕竟有市场需求。我国正在构建高水平对外开放,未来跨境金融资产投资是双向的,随着我国居民财富积累,对全球资产投资配置需求也将上升。”周茂华表示。

来源:上海证券报